中国光大集团成员公司 – 中国飞机亚博体育app官方集团控股有限公司将通过其全资子公司CALC Capital 1 Limited(「借款人」),推出4亿美元五年期无抵押飞机亚博体育手机网页版循环银团贷款(「该贷款」)。所得资金将为拥有或将购买的飞机组合的部分购机款亚博体育手机网页版。中飞亚博体育app官方目前正邀请牵头行统筹安排该贷款。

与日趋流行的资产证券化(ABS)模式类似,该贷款的目标资产为一批分散出租予多间环球航空公司的飞机。除了亚博体育手机网页版飞机的拥有人(「飞机拥有人」)担保外,该贷款亦额外加入中飞亚博体育app官方共同为贷款提供担保,以进一步提升贷款人的保障。此外,该贷款将采用严格的围栏机制,确保贷款人为借款人及飞机拥有人的高级债权人,他们亦同时作出不抵押承诺,不会从事其他业务、不抵押其飞机及其他资产。

中飞亚博体育app官方于今年较早时完成8.4亿美元五年期飞机预付款无抵押循环银团贷款,规模显著高出原额度4亿美元,用于交机前支付予飞机制造商的预付款;而本次推出的飞机亚博体育手机网页版贷款是基于交付后的多元化飞机组合及其附有的多间跨国航空公司之长期租约,并可利用其稳定的租金收入为本贷款提供足够的还款保证。

根据全球知名航空咨询公司ICF资料,按机队和订单总价值计,中飞亚博体育app官方跻身全球十大飞机亚博体育app官方公司之一。中飞亚博体育app官方在2023年前将有227架飞机待交付,大额订单反映未来数年增长强劲。过去五年,中飞亚博体育app官方自有飞机规模增加至2.5倍达115架,但通过实行轻资产战略,期间杠杆比率大幅下降。该贷款将推动轻资产模式进一步发展。

凭借其行业韧性,全球航空客运量自1970年以来每隔15年即翻一番。在本月早前发布的最新市场展望预测中,空客和波音再次确认,未来20年航空客运量年均增长率将超过4%。航空业长期稳定的增长是其他行业无法比拟的。